أخر أخبار السوق الأسبوعية: 20 سبتمبر 2022

يتجه الدولار إلى الأسبوع مدعومًا بمعنويات الابتعاد عن المخاطرة قبل قرار سعر الفائدة الرئيسي لمجلس الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء.

يبدأ الدولار الأسبوع على قدم وساق ، مدفوعًا بشكل أساسي بالنفور من المخاطرة في أسبوع حيث تصطف الأحداث الرئيسية للبنك المركزي عبر الطيف. يميل الحذر الذي يظهره المستثمرون عمومًا قبل قرارات البنك المركزي بشأن أسعار الفائدة إلى إفادة عملة الملاذ الآمن ومساعدتها على التفوق في الأداء على منافسيها.

الموضوع الرئيسي المطروح لهذا الأسبوع هو الاحتمال الكبير بأن تكاليف الاقتراض سترتفع في جميع أنحاء العالم ، مع كون بنك الاحتياطي الفيدرالي في قلب كل ذلك. لقد قامت الأسواق بالفعل بتسعير رفع سعر الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس من بنك الاحتياطي الفيدرالي ، مع وجود احتمال طفيف بنسبة 20٪ يميل لصالح ارتفاع نقطة مئوية كاملة.

فيما يتعلق بهيكل السوق ، تحرك السعر بشكل تصحيحي نحو المنطقة 107.67 على شكل قناة هبوطية ، حيث وجد الدعم وخلق نمط انعكاس تم التحقق منه من خلال الموجة الاندفاعية التي خرجت من الهيكل. يتم قفل حركة السعر الحالية في نطاق ، مما يحتمل أن يشكل راية ثور ، والتي إذا تم التحقق من صحتها ستشهد سيطرة الثيران على السعر لاختبار منطقة 110.66 الرئيسية.

يبدأ اليورو الأسبوع مع عودة العملة إلى مستويات أدنى من التكافؤ قبل أسبوع حيث سيظهر بنك الاحتياطي الفيدرالي في دائرة الضوء يوم الأربعاء. ستتمحور العوامل الرئيسية التي تؤثر على أداء اليورو حول ديناميكيات الدولار ، والفرق بين بنك الاحتياطي الفيدرالي مقابل البنك المركزي الأوروبي ، والجيوسياسية حيث تدفع أوكرانيا القوات الروسية للتراجع ، فضلاً عن الخطر المستمر لحدوث ركود في الكتلة وسط أسعار الطاقة المرتفعة تاريخياً. تشمل الأحداث التي يجب الانتباه إليها هذا الأسبوع خطاب لاغارد من البنك المركزي الأوروبي يوم الثلاثاء وأرقام ثقة المستهلك السريعة التي ستصدر يوم الخميس.

فيما يتعلق بهيكل السوق ، تحرك السعر بشكل تصحيحي نحو منطقة 1.019 في شكل قناة صاعدة ، حيث وجد مقاومة وخلق نمط انعكاس تم التحقق منه من خلال الموجة الاندفاعية التي خرجت من الهيكل. يتم قفل حركة السعر الحالية في نطاق ، مما يحتمل أن يشكل راية هابطة ، والتي إذا تم التحقق من صحتها ستشهد سيطرة الدببة على السعر لاختبار قاع 2022 الواقع عند منطقة 0.986.

يبدأ الجنيه الإسترليني الأسبوع تحت ضغط شديد حيث يتطلع المستثمرون إلى اجتماعات سياسة اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة وبنك إنجلترا هذا الأسبوع للتعرف على الاتجاه الأساسي. لا تزال العوامل التي تدفع ضعف العملة هي قوة الدولار والتوقعات الاقتصادية البائسة حيث جاءت مبيعات التجزئة الشهرية لشهر أغسطس يوم الجمعة عند أدنى مستوياتها منذ ديسمبر 2021 ، مما يدل على حقيقة أن الاقتصاد على وشك الانزلاق إلى الركود. . مع عدم وجود أي بيانات اقتصادية ذات صلة يوم الاثنين حيث احتفلت المملكة المتحدة بعطلة بمناسبة وفاة الملكة ، فمن المحتمل أن يكون السعر مدفوعًا بديناميكيات الدولار التي تتجه إلى الأسبوع.

فيما يتعلق بهيكل السوق ، تحرك السعر باتجاه منطقة 1.175 بشكل تصحيحي ، مشكلاً نموذج انعكاس للقناة الصاعدة والذي تم التحقق من صحته بموجة اندفاعية هابطة. منذ ذلك الحين ، كان البائعون يقودون السعر ويقتربون من المستويات الرئيسية من الأسبوع الماضي والتي تمثل أدنى المستويات التي لم يتم لمسها منذ عام 1985 حول منطقة 1.135.

يتجه الذهب إلى الأسبوع الجديد حيث يتطلع المستثمرون بشدة إلى قرار سعر الفائدة الفيدرالي هذا الأسبوع والذي يمارس ضغطًا كبيرًا على مجمع المخاطر ونتيجة لذلك ، على سعر الذهب. يزن بشدة على المعنويات هو احتمال 75 نقطة أساس مقابل رفع سعر نقطة كاملة ، مما سيؤثر بلا شك على سعر الذهب حيث يقترب من أدنى مستوى لمدة عامين حول منطقة 1650 دولارًا. تبدو التوقعات طويلة الأجل هبوطية للمعدن الأصفر حيث من المتوقع أن تؤدي البيانات التي تمثل التباطؤ التضخمي فقط إلى استجابة محايدة من صانعي السياسة ومن المتوقع أن يبدأ هذا فقط في أوائل عام 2023.

فيما يتعلق بهيكل السوق ، فإن حركة السعر الحالية قد طبعت نمط الوتد التصحيحي الصاعد حيث يقع تكوين الذروة عند مستوى 1729 دولارًا. أكدت الموجة الاندفاعية اللاحقة نموذج الاستمرارية الهبوطي المذكور أعلاه ، وتقف حركة السعر الحالية عند أدنى مستوى لها في عامين حول منطقة 1650 دولارًا. من الآن فصاعدًا ، من المرجح أن يعود التصحيح إلى منطقة 1680 دولارًا أمريكيًا أسفل النموذج المكسور قبل أن يتخذ البائعون حركة أخرى لدفع السعر للأسفل أكثر.