Laporan CPI AS merupakan kabar baik bagi banteng, karena mengindikasikan FOMC dapat mulai menginjak rem, meskipun belum akan terjadi pada bulan Mei (69% kemungkinan kenaikan lainnya). Beberapa pelaku pasar percaya kenaikan 25bp sekali lagi dan setelah itu selesai. Yang lain tetap Hawkish dan perubahan CORE CPI & CPE dari kisaran 5% ke kisaran 3-2% akan terbukti bermasalah dan ini juga bisa berarti akan ada kenaikan di bulan Mei dan Juni.
Risalah FOMC menunjukkan banyak diskusi mengenai gejolak perbankan, seperti yang ditunjukkan dalam konferensi pers Ketua Powell. “Sektor perbankan” secara harfiah menjadi paragraf utama dari laporan dan disebutkan 24 kali secara keseluruhan, dibandingkan dengan bulan Februari. Ada beberapa pelemahan prospek secara keseluruhan, yang juga “menaikan tingkat ketidakpastian yang sudah tinggi terkait prospek aktivitas ekonomi.” Namun, pada akhirnya “semua” peserta mendukung kenaikan suku bunga 25 bp. Resesi ringan diharapkan dari FOMC.
Bank of Canada mempertahankan tingkat targetnya di 4,50%, seperti yang diperkirakan, tidak berubah dari bulan Maret setelah pengetatan 25 bp pada bulan Januari. Tapi jeda tersebut masih “hawkish” karena inflasi dan aktivitas ekonomi belum benar-benar berkembang seperti yang diperkirakan. CAD menguat karena berita.
Volatilitas mendominasi arus berita kemarin. USD menukik dan tetap tertekan, EUR, Sterling & AUD semuanya diuntungkan. Pasar Saham AS semuanya ditutup lebih rendah, dan bergulir ke pasar campuran Asia dan Eropa & AS Berjangka. Pasar treasury mendapatkan tawaran tambahan dan imbal hasil berakhir lebih rendah, dipimpin oleh penurunan 6,5 bp berjangka 2 tahun menjadi 3,958% & penurunan 10 tahun +3,5 bp menjadi 3,395%, sisanya inversi 56 bp. Emas dan Minyak sama-sama diuntungkan dari USD yang lebih lemah dan BTC terus bertahan di $30rb.
Data Semalam : Perdagangan Maret China mengejutkan – (USD) Ekspor +14,8% y/y (diperkirakan -7,1%) & Impor -1,4% y/y (diperkirakan -6,4%). Pekerjaan AUD melampaui (53rb vs 20rb), Pengangguran (3,5% vs 3,6%) & CPI (4,6% vs 5,3%) keduanya turun secara signifikan juga. CPI Akhir Jerman sejalan di 7,8% dan PDB Inggris (Feb) meleset lagi (0,0% vs 0,1% & 0,4%) terakhir kali.
- FX – USDIndex turun untuk menguji terendah April di 101,05 dan tetap berlabuh jauh di bawah 102,00 hari ini di 101,20. EUR melonjak ke 1,1000 kemarin dan hari ini dan diperdagangkan di 1,0988. Tertinggi tahun 2023 adalah 1,1032. JPY turun dari 134,00, diuji di bawah 133,00 dan sekarang diperdagangkan di 133,25. Sterling menguat dari 1,2400 tetapi tetap di bawah kunci 1,2500 sekali lagi di 1,2490.
- Saham – Pasar AS ditutup lebih rendah (-0,11% menjadi -0,85%) karena sektor Teknologi yang sensitif terhadap suku bunga memimpin penurunan kembali. # US500 ditutup 17 poin. di 4091. – FUTS US500 juga lebih rendah hari ini di 4124 dari tertinggi 4177 kemarin. #LVMH menguat setelah melonjaknya penjualan di Tiongkok.
- Komoditas – USOil – Futures telah menguji level $83,50 hari ini meskipun inventaris resmi EIA menunjukkan permintaan yang lebih lemah karena kenaikan (+0,6 juta vs -1,0 juta dan -3,7 juta minggu lalu) untuk bensin dan produk minyak bumi tercatat. Emas – telah menembus $2020, naik level lagi hari ini setelah mencapai $2001, dan tertinggi $2028 kemarin.
- Cryptocurrency – BTC mempertahankan level $30rb melonjak menjadi $30,4rb dan $29,6rb kemarin.
Hari ini – EZ Industrial Production, US PPI, US Weekly Claims, OPEC MOMR, pidato dari BoC’s Macklem, BoE’s Pill.
Penggerak FX Terbesar @ (06:30 GMT) AUDJPY (+0,38%). Terus naik dari bawah 88,00 pada hari Senin untuk menguji 89,50 hari ini. MA sejajar lebih tinggi, histogram MACD & garis sinyal positif & naik, RSI 63,00 & naik, ATR H1 0,187, ATR Harian 1,526.
Klik disini untuk mengakses Kalender Ekonomi
Stuart Cowell
Head Market Analyst
Disclaimer : Materi ini disediakan sebagai komunikasi pemasaran umum dengan tujuan hanya sebagai informasi semata dan bukan sebagai riset investasi independen. Di dalam komunikasi ini tidak mengandung saran maupun rekomendasi investasi atau permintaan dengan maksud untuk pembelian atau penjualan instrumen keuangan apa pun. Semua informasi yang disajikan berasal dari sumber yang terpercaya, bereputasi baik. Segala informasi yang memuat indikasi kinerja masa lalu bukan merupakan jaminan atau indikator atas kinerja masa depan yang bisa diandalkan. Pengguna harus menyadari, bahwa segala investasi dalam Produk dengan Leverage memiliki tingkat ketidakpastian tertentu dan bahwa segala investasi sejenis ini melibatkan risiko tingkat tinggi yang kewajiban dan tanggung jawabnya semata-mata ditanggung oleh pengguna. Kami tidak bertanggung jawab atas kerugian yang timbul dari investasi apa pun yang dilakukan berdasarkan informasi yang disediakan dalam komunikasi ini. Dilarang produksi ulang atau mendistribusikan lebih lanjut komunikasi ini tanpa izin tertulis sebelumnya dari kami.
Peringatan Risiko : Perdagangan Produk dengan Leverage seperti Forex dan Derivatif mungkin tidak cocok bagi semua investor karena mengandung risiko tingkat tinggi atas modal Anda. Sebelum melakukan perdagangan, harap pastikan bahwa Anda memahami sepenuhnya kandungan risiko yang terlibat, dengan mempertimbangkan tujuan investasi dan tingkat pengalaman Anda dan bila perlu carilah saran dan masukan dari pihak independen.
