Saham-saham AS pada perdagangan hari Senin [23/10] ditutup beragam, dengan USA500 mencatat level terendah dalam 4 bulan dan USA30 mencatat level terendah dalam 2 minggu. Indeks USA500 ditutup turun -0,17%, USA30 ditutup turun -0,58% dan USA100 ditutup naik +0,30%.
Resiko geo_politik di Timur Tengah sedikit berkurang. Negara-negara Barat telah meningkatkan upaya mereka untuk mencegah eskalasi konflik Israel-Hamas dan para pemimpin Uni Eropa telah mendukung resolusi PBB yang menyerukan “jeda kemanusiaan” dalam pertempuran tersebut. Dalam upaya meningkatkan kerja sama antar sekutu, Presiden Biden melakukan diskusi dengan presiden Kanada, Prancis, Jerman dan Italia. Sementara itu, Presiden Prancis Macron akan bertemu dengan para pemimpin Israel pada hari Selasa, sedangkan perdana menteri Yunani dan Belanda dijadwalkan mengunjungi Israel pada hari Senin.
Berita ekonomi AS hari Senin mendukung saham, setelah indeks aktivitas nasional Fed Chicago bulan September naik +0,24 menjadi 0,02 lebih kuat dari ekspektasi -0,14. Pasar mengabaikan kemungkinan 2%, bahwa FOMC akan menaikkan suku bunga sebesar +25 basis poin pada pertemuan November dan kemungkinan 23% bahwa FOMC akan melakukan hal yang sama pada pertemuan Desember dan FOMC akan mulai menurunkan suku bunga pada paruh kedua tahun 2024.
Imbal hasil obligasi Treasury AS bertenor 10-tahun turun kembali menjadi 4,88% setelah mencapai angka penting sebesar 5% untuk pertama kalinya sejak tahun 2007. Para pedagang menilai potensi kenaikan suku bunga yang berkepanjangan, keberlanjutan defisit anggaran pemerintah dan risiko-risiko yang terkait dengan hal tersebut. Investor juga mengantisipasi pengumuman pengembalian dana Departemen Keuangan pada bulan November, dimana pemerintah diperkirakan akan terus meningkatkan penjualan obligasi untuk menutupi lonjakan defisit anggaran. Pada saat yang sama, meningkatnya ketidakpastian geopolitik dapat menyebabkan investor mencari perlindungan pada aset-aset safe-haven, sehingga mendorong kenaikan harga obligasi.
Kenaikan imbal hasil Treasury 10-tahun melewati 5% menandakan berkurangnya kepercayaan pasar terhadap penurunan suku bunga The Fed dalam waktu dekat. Perkembangan signifikan ini menandai kejadian pertama sejak bulan Juli 2007. Meningkatnya imbal hasil menunjukkan kekhawatiran investor terhadap kapasitas penyerapan utang pemerintah dan tampaknya semakin menambah tekanan pada ekuitas.
Investor sangat menantikan laporan pendapatan dari Alphabet, Amazon, Meta dan Microsoft. Minggu ini diperkirakan menjadi musim laporan pendapatan kuartal ketiga tersibuk. Selain pendapatan, pasar juga akan fokus pada perkiraan angka GDP AS dan ukuran inflasi pilihan Federal Reserve, PCE.
Tinjauan Teknis
USA100 – telah membentuk perkiraan pembalikan bearish di bawah resistensi utama jangka pendek 15,344 pada 12 Oktober dan anjlok sebesar -6% untuk mencetak terendah intraday di 14,418 di atas EMA 200 hari pada perdagangan kemarin, meskipun harga kembali ditutup menaik di 14,648, mengingat banyaknya raksasa teknologi yang akan melaporkan pendapatannya pekan ini.
Dua perkembangan teknis utama jangka menengah telah terjadi yang menunjukkan meningkatnya peluang, bahwa penurunan yang sedang berlangsung dari level tertinggi bulan Juli 2023 di 15,946 dapat berubah menjadi fase tren turun bearish besar dalam beberapa bulan, apabila bergerak di bawah EMA 200 hari.
Secara teknis, pergerakan di bawah 14,418 berkemungkinan untuk menguji level 38.2%FR [13,836], namun sepanjang harga diperdagangkan di atas EMA 200, maka konsolidasi akan segera berlaku kembali. Tetapi apabila harga indeks didukung oleh laporan pendapatan yang positif dari perusahaan teknologi pekan ini, maka tidak menutup kemungkinan untuk menguji resistance 15,344 selanjutnya pergerakan di atas level ini akan mengkonfirmasi , bahwa tren naik belum selesai.
Klik disini untuk mengakses Kalender Ekonomi
Ady Phangestu
Market Analyst – HF Educational Office – Indonesia
Disclaimer : Materi ini disediakan sebagai bentuk komunikasi dan informasi semata, bukan sebagai riset investasi independen. Kami tidak merekomendasi investasi atau permintaan untuk membeli atau menjual instrumen keuangan apa pun. Semua informasi yang disajikan berasal dari sumber yang terpercaya dan bereputasi baik. Segala informasi yang memuat indikasi kinerja masa lalu, bukan merupakan jaminan atau indikator atas kinerja masa depan yang bisa diandalkan. Pengguna harus menyadari, bahwa segala investasi dalam Produk dengan Leverage memiliki tingkat ketidakpastian tertentu dan bahwa segala investasi sejenis ini, melibatkan risiko tingkat tinggi yang kewajiban dan tanggung jawabnya semata-mata ditanggung oleh pengguna. Kami tidak bertanggung jawab atas kerugian yang timbul dari investasi apa pun yang dilakukan berdasarkan informasi yang disediakan dalam informasi ini. Dilarang untuk memproduksi ulang atau mendistribusikan informasi ini, tanpa izin tertulis sebelumnya dari kami.
Peringatan Risiko : Perdagangan Produk dengan Leverage seperti Forex dan Derivatif mungkin tidak cocok bagi semua investor, karena mengandung risiko tingkat tinggi atas modal Anda. Sebelum melakukan perdagangan harap pastikan, bahwa Anda memahami sepenuhnya kandungan risiko yang terlibat, dengan mempertimbangkan tujuan investasi dan tingkat pengalaman Anda dan bila perlu carilah saran dan masukan dari pihak independen.
