รายงานรายได้ของ Alphabet และ Microsoft

Alphabet ได้รับการยอมรับจากทั่วโลกว่าเป็นธุรกิจข้ามชาติสัญชาติอเมริกันซึ่งมีบริษัทในเครือหลักคือ Google พัฒนาผลิตภัณฑ์และบริการที่เกี่ยวข้องกับอินเทอร์เน็ต ซอฟต์แวร์ เครื่องใช้ไฟฟ้า อุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์ เป็นบริษัทโฮลดิ้งที่ทุ่มเทให้กับธุรกิจการจัดหาและการดำเนินงานของบริษัทต่างๆ โดยส่วนต่างๆ ของ Google ประกอบด้วยผลิตภัณฑ์อินเทอร์เน็ตหลัก เช่น โฆษณา, Android, Chrome, ฮาร์ดแวร์, Google Cloud, Google Maps, Google Play, Search และ YouTube บริษัทจะประกาศผลประกอบการหลังปิดตลาดในวันอังคารที่ 27 กรกฎาคม หนึ่งสัปดาห์ก่อนการรายงาน Alphabet เปิดที่ $2,585.08 มีอัตราส่วนหนี้สินต่อทุน 0.06 อัตราส่วนล่วงหน้า 3.09 และอัตราส่วนปัจจุบัน 3.10 , หุ้นของบริษัทมีมูลค่าตามราคาตลาดที่ 1.73 ล้านล้านดอลลาร์ , อัตราส่วน P/E ที่ 34.41 , อัตราส่วนราคาต่อกำไรที่ 1.62 และเบต้าที่ 1.00 นอกจากนี้ยังมีค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วันที่ $2,480.69 ต่ำสุดในรอบ 12 เดือนที่ $1,406.55 และสูงสุดในรอบ 12 เดือนที่ $2,659.92 ตามข้อมูลของ MarketBeat

ด้วยผลิตภัณฑ์ที่หลากหลายและขนาดของมัน Alphabet จึงกลายเป็นหนึ่งในบริษัทเทคโนโลยีที่มีมูลค่ามากที่สุดในโลก ซึ่งในผลประกอบการไตรมาสแรกของบริษัทสามารถนำเสนอไตรมาสที่มั่นคง โดยรายงานผลประกอบการมหาศาลที่ 17.93 พันล้านดอลลาร์หรือ 26.29 ดอลลาร์ต่อหุ้น สำหรับสามเดือนสิ้นสุดวันที่ 31 มีนาคม ซึ่งสูงกว่า 6.84 พันล้านดอลลาร์หรือ 9.87 ดอลลาร์ต่อหุ้นในช่วงปี 2020 ที่เปรียบเทียบกัน รายรับเพิ่มขึ้น 34% เมื่อเทียบเป็นรายปีเป็น 55.3 พันล้านดอลลาร์ รายรับจากการค้นหาเพิ่มขึ้นเป็น 31.9 พันล้านดอลลาร์รายรับจากคลาวด์เพิ่มขึ้น 46% เป็น 4 พันล้านดอลลาร์ และรายได้จากการขายโฆษณา YouTube เพิ่มขึ้น 49% เป็น 6 พันล้านดอลลาร์ ตามข้อมูลของ  insidermonkey

ในขณะที่คาดว่าบริษัทจะมีรายได้ 15.66 ดอลลาร์ต่อหุ้นสำหรับไตรมาสล่าสุด Alphabet รายงาน 26.29 ดอลลาร์ต่อหุ้น ซึ่งถือว่าน่าประหลาดใจถึง 67.88% Nasdaq เน้นย้ำว่าเมื่อคำนึงถึงประวัติรายได้แล้ว ประมาณการล่าสุดได้เลื่อนขึ้นด้านบน สำหรับบริษัท พวกเขาพิจารณาว่ากำไร ESP ของ Zacks สำหรับ Alphabet นั้นเป็นไปในเชิงบวก ซึ่งเป็นสัญญาณที่ดีของอัตรากำไรโดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อคุณรวมเมตริกนี้เข้ากับกลุ่มผลิตภัณฑ์ ปัจจุบัน Zacks ให้รายได้ ESP เท่ากับ +5.41 โดยแนะนำให้นักวิเคราะห์มองในแง่ดีเกี่ยวกับศักยภาพที่จะได้รับกำไรในระยะสั้น รวมกับอันดับที่ 2 ของการดำเนินการของ Zacks (ซื้อ) เป็นไปได้ว่าบริษัทจะยังคงทำกำไรได้สูงกว่าประมาณการ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อดูรายงานสองฉบับก่อนหน้านี้ เนื่องจากความประหลาดใจโดยเฉลี่ยสำหรับสองไตรมาสล่าสุดคือ 54.02%

ประเด็นหนึ่งที่น่าพิจารณาสำหรับผลประกอบการระยะยาวของบริษัทคือธุรกิจ Google Cloud เนื่องจากการสูญเสียทั้งหมดสำหรับกลุ่มการค้าเพิ่มขึ้นเป็น 974 ล้านดอลลาร์จาก 1.73 พันล้านดอลลาร์ในช่วงเดียวกันของปีก่อน ส่งผลให้ประสิทธิภาพของกลุ่มการค้าดีขึ้นอย่างมาก ซึ่งสูญเสีย 0.24 ดอลลาร์ต่อยอดขายในช่วงล่าสุด เทียบกับ 0.62 ดอลลาร์ต่อยอดขายในช่วงปีก่อนหน้า ธุรกิจดังกล่าวอาจเข้าใกล้ -20 พันล้านดอลลาร์ในปี 2021 หากบริษัทสามารถรักษาอัตราการเติบโตเฉลี่ยไตรมาสต่อไตรมาสที่ต่อเนื่องกันเป็น –10% ดังนั้น Alphabet จึงมีองค์ประกอบที่จำเป็นในการเร่งการเติบโตของกลุ่มคลาวด์ แต่น่าสังเกตว่า Alphabet มีโครงสร้างพื้นฐานด้านการประมวลผลระดับโลกที่เทียบเท่ากับ Amazon และ Microsoft ซึ่งเป็นผู้นำในกลุ่มธุรกิจนี้ ตามรายงาน SeekingAlpha

สำหรับการเปิดเผยรายได้ครั้งต่อไปของ Alphabet รายได้คาดว่าจะเพิ่มขึ้น 46% เป็น 56 พันล้านดอลลาร์ ในขณะที่กำไรต่อหุ้น (EPS) คาดว่าจะเพิ่มขึ้น 90% เป็น 19.26 ดอลลาร์ บริษัทยังคงทำการซื้อขายในอัตราส่วนราคาต่อกำไรที่ค่อนข้างสูงที่ 32.11 โดยไม่มีเงินปันผลตอบแทนในปัจจุบัน โบรกเกอร์บางรายให้คะแนนบริษัทสูง โดย 16 “ซื้ออย่างแข็งแกร่ง” และ 28 “ซื้อ” และคำแนะนำ “ถือ” เพียงสอง ขณะที่ราคาอยู่ใกล้ระดับสูงสุดใหม่ โดยเด้งขึ้นในช่วงต้นเดือนพฤษภาคมจากเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน ซึ่งปัจจุบันอยู่ที่ 2,470 ดอลลาร์ น่าสังเกตว่าเป็นปัจจัยพื้นฐาน และด้านเทคนิคที่สนับสนุนให้บริษัทได้รับรายได้มหาศาล กว่าปีที่ผ่านมา และได้พบสัญญาณใหม่เมื่อเงินไหลย้อนกลับสู่กลุ่มหุ้นเติบโต

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของ Alphabet

Alphabet ยังคงรักษาระดับขาขึ้นได้ตั้งแต่เริ่มก่อตั้ง เมื่อต้นปีราคาเริ่มเข้าสู่กรอบ หลังจากทะลุแนวรับทางจิตวิทยา 2000 จนถึง 2116 จบลงด้วยการทำลายกรอบราคามาเป็นขาขึ้น และขยับสูงสุดที่ 2439.60 แล้ว กลับไปสู่แนวรับที่ ทำร่องรอยขั้นต่ำในช่วงต้นเดือนพฤษภาคมที่ 2230 จากขั้นต่ำนี้ ราคายังคงดำเนินต่อไปด้วยแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่ง จนถึงระดับจิตวิทยาที่ 2500 วันนี้ยังคงอยู่เหนือ 2700 ด้วยราคาปัจจุบันที่ 2757.35 หลังจากแก็ปที่อาจต่อเนื่องหรือหมดไป (หากราคาไม่สามารถถือครองไว้ได้) ซึ่งได้ดันราคา และทำสถิติสูงสุดใหม่ตลอดกาลที่ 2778.70 ราคาอาจไต่ขึ้นไปที่ระดับจิตวิทยาถัดไปที่ 2800 และหากสามารถตรึงมันไว้ได้ จะสามารถรวมเข้าถึงแนวต้านถัดไปที่ FE 161.8 ที่ 2939.54 เข้าใกล้ระดับจิตวิทยาที่ 3000

มีแนวรับที่ระดับสูงสุดก่อนหน้านี้ที่ 2668.53 ระดับ Fibo 38.2 ที่ 2569.10 ใกล้เคียงกับระดับจิตวิทยา 2500 ที่เข้าร่วม FE 61.8 ที่ 2501.01 ซึ่งเป็นช่วงขนาดเล็ก ต่อไปเราจะพบ Fibo 61.8% ที่ 2439.60 ซึ่งเกิดขึ้นพร้อมกับ SMA 50 ช่วงเวลา 4H

อีกหนึ่งบริษัทที่จะรายงานผลประกอบการสำหรับไตรมาสในวันที่ 27 กรกฎาคม คือ Microsoft วอลล์สตรีทคาดว่ารายรับจะเพิ่มขึ้นเมื่อเทียบรายปี กับรายรับที่สูงขึ้น รายงานนี้สามารถช่วยให้หุ้นเพิ่มขึ้นได้หากตัวเลขสำคัญเหล่านี้ดีกว่าที่คาดไว้ มิฉะนั้น หุ้นอาจลดลง yahoo!finance คาดว่าผู้ผลิตซอฟต์แวร์รายนี้จะทำรายได้ของไตรมาสนี้ที่ 1.90 ดอลลาร์ต่อหุ้น ซึ่งแสดงถึงการเปลี่ยนแปลงแบบปีต่อปีที่ +301, 1% และรายรับนั้นอยู่ที่ 44.07 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 15.9% จากปีก่อน ในช่วงสี่ไตรมาสที่ผ่านมา บริษัทได้ดำเนินการเกินกว่าตัวเลขคาดการณ์ EPS ไว้ถึงสี่เท่า

นักวิเคราะห์ ได้เน้นย้ำว่าฤดูกาลรายงานรายได้กำลังมาพร้อมๆ กับที่หุ้นของ Microsoft ทำสถิติใหม่ หลังจากเอาชนะการคาดการณ์ในการเผยแพร่ผลประกอบการรายไตรมาสครั้งล่าสุด  พร้อมกับทิศทางที่มั่นคงในช่วงที่เหลือของปี ควบคู่ไปกับอันดับสูงสุดโดยรวม การเติบโตของรายได้ตั้งแต่ปี 2018 เช่นเดียวกับ Alphabet แนวโน้มการเติบโตของแผนกคลาวด์คอมพิวติ้งที่สำคัญนั้นดี หลังจากหนึ่งปีที่ตลาด SaaS (ซึ่งเป็นแบบจำลองของซอฟต์แวร์การจัดส่งที่ใช้ระบบคลาวด์ และผู้ให้บริการทำให้ซอฟต์แวร์สามารถเข้าถึงได้ ให้กับลูกค้าผ่านทางอินเทอร์เน็ต) เพิ่มขึ้นเป็น 19.7% ถือว่า Microsoft เป็นหุ้นที่มีคุณภาพ โดยคาดว่ากำไรจะเติบโตได้ดี และมีโมเมนตัมแข็งแกร่งอยู่เบื้องหลังของราคาหุ้น โดยมีกำไร 38 เท่า และผลตอบแทน 0.8% มี 37 คำแนะนำให้ “ซื้ออย่างแข็งแกร่ง” หรือ “ซื้อ” และมีเพียงสองให้ “ถือ” โดยไม่มีคำแนะนำการขายจากโบรกเกอร์

สำหรับไตรมาสสิ้นสุดวันที่ 31 มีนาคม ผู้ผลิตซอฟต์แวร์และฮาร์ดแวร์รายนี้มีรายได้เพิ่มขึ้น 19% ต่อปี ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้นรายไตรมาสที่ใหญ่ที่สุดของบริษัทนับตั้งแต่ปี 2018 ส่วนหนึ่งเป็นผลจากยอดขายพีซีที่เพิ่มขึ้น เป็นผลมาจากปัญหาการขาดแคลนที่เกิดจากการระบาดใหญ่ของโคโรนาไวรัส บริษัทประกาศผลตอบแทน 1.95 ดอลลาร์ต่อหุ้น และรายรับ 41.71 พันล้านดอลลาร์ บริษัทยังกล่าวด้วยว่า Azure คลาวด์สาธารณะของบริษัทซึ่งแข่งขันกับผู้นำตลาดอย่าง Amazon Web Services เติบโตขึ้น 50% ดังนั้น ในส่วนของสมาร์ทคลาวด์ Microsoft สร้างรายได้ 15.12 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สาม เพิ่มขึ้น 23% เมื่อเทียบเป็นรายปีจนถึงปีนี้ หุ้นของ Microsoft เพิ่มขึ้น 18% เมื่อเทียบกับกำไรประมาณ 12% สำหรับ S&P500 ในช่วงเวลาเดียวกัน เกี่ยวกับคำแนะนำ Microsoft คาดว่ารายรับ 43.6 พันล้านดอลลาร์ถึง 44.5 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สี่ของปีงบประมาณ ในขณะที่อยู่ในช่วงกลางของช่วงที่จะแสดงถึงการเติบโต 16% มากกว่าประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ของ $42.98 พันล้านดอลลาร์ในหมู่นักวิเคราะห์ที่สำรวจ ตามรายงาน  CNBC

วิเคราะห์ทางเทคนิคของ Microsoft

Microsoft รักษาระดับขาขึ้นหลังจากทำลายสามเหลี่ยมด้านเท่าสู่ขาขึ้นเมื่อต้นปี มีการย่อกลับไปที่เส้นกรอบของสามเหลี่ยมและทำระดับต่ำสุดไว้ที่ 224.25 ในปลายเดือนกุมภาพันธ์ และต่อมาทำลายระดับจิตวิทยาที่ 250.00 และหนุนตัวเองด้วยสัญญาทะลุ SMA 100 หลอก ที่เห็นในไทม์เฟรม H4 ทำจุดต่ำสุดในเดือนพฤษภาคมที่ 238.06 จากนั้นราคาสามารถอยู่เหนือ 250 และเป็นจุดเริ่มต้นขาขึ้นที่แข็งแกร่งจนถึงวันนี้ ซึ่งทำจุดสูงสุดใหม่เป็นประวัติการที่ 289.95 แล้ว ไม่เท่าไหร่ก็จะถึงระดับจิตวิทยาที่ 300

มีแนวรับที่ Fibo 38.2% ที่ 272.01 ต่ำกว่า SMA 100  H4 ที่มีการทำสัญญาณหลอกที่ 262.27 ใกล้เคียงกับ Fibo 61.8 ที่ 260.93 ซึ่งต่ำกว่าระดับเหล่านี้ เราจะพบช่วงของการซื้อแถว Fibos 88.6-78.6 ตั้งแต่ 248.34 ถึง 253.04 รวมถึงระดับจิตวิทยา 250

คลิกเพื่อดู ปฏิทินเศรษฐกิจ หรือ สัมมนาออนไลน์ฟรี 

Aldo Weidner

Market Analyst – HF Educational Office – Latam

คำเตือน: เนื้อหานี้ถูกจัดทำขึ้นเพื่อการสื่อสารการตลาดทั่วไป เพื่อเป็นการให้ข้อมูลข่าวสารเท่านั้น และไม่ถือเป็นการวิจัยเพื่อการลงทุนอิสระ ไม่มีส่วนหนึ่งส่วนใดของการสื่อสารนี้ที่ประกอบด้วย หรือควรถูกพิจารณาว่าประกอบด้วย คำแนะนำการลงทุน หรือการชักชวนลงทุน หรือการชักชวนเพื่อวัตถุประสงค์ของการซื้อหรือขายตราสารทางการเงินใดๆ ข้อมูลทั้งหมดถูกรวบรวมจากแหล่งที่เชื่อถือได้ และทุกข้อมูลประกอบด้วยตัวบ่งชี้ผลงานในอดีต ไม่ได้เป็นการรับประกันหรือเป็นตัวบ่งชี้ที่น่าเชื่อถือสำหรับผลงานในอนาคต ผู้ใช้พึงทราบว่าการลงทุนใดๆ ในผลิตภัณฑ์ที่ใช้ Leveraged มีความไม่แน่นอนในระดับหนึ่ง และการลงทุนในลักษณะนี้มีความเกี่ยวข้องกับความเสี่ยงที่สูง ซึ่งผู้ใช้ต้องรับผิดชอบแต่เพียงผู้เดียว ทางเราไม่รับผิดชอบต่อความสูญเสียใดๆ ที่เกิดจากการลงทุนโดยใช้ข้อมูลที่เกิดจากการสื่อสารนี้ การสื่อสารนี้จะต้องไม่ถูกผลิตซ้ำหรือแจกจ่ายต่อ โดยไม่ได้รับอนุญาตเป็นลายลักษณ์อักษรจากทางเรา

1. https://www.marketbeat.com/instant-alerts/nasdaq-goog-earnings-date-2021-07-2-3/
2. https://www.insidermonkey.com/blog/alphabet-googl-2021-q1-earnings-report-938604/
3. https://www.nasdaq.com/articles/why-alphabet-googl-could-beat-earnings-estimates-again-2021-07-19
4. https://seekingalpha.com/article/4439733-alphabet-shares-undervalue-the-cloud-and-might-be-worth-closer-to-3000
5. https://www.ig.com/en-ch/news-and-trade-ideas/alphabet-outlook-solid-ahead-of-upcoming-earnings0-210719
6. https://finance.yahoo.com/news/microsoft-msft-earnings-expected-grow-190207796.html
7. https://www.ig.com/en-ch/news-and-trade-ideas/microsoft-stock-at-a-record-high-ahead-of-earnings-210719
8. https://www.cnbc.com/2021/04/27/microsoft-msft-earnings-q3-2021.html