วันนี้ วันพุธเฟดสร้างความประหลาดใจโดยประกาศในการประชุมนโยบายการเงิน ให้เพิ่มอัตราดอกเบี้ยอ้างอิง 75 bp เพิ่มขึ้นเชิงรุกมากขึ้นซึ่งออกมาสูงกว่าที่คาดไว้ จากแนวโน้มเดิม 50 bp ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องครั้งที่ 3 โดยใช้อัตราจาก 1% เป็น 1.75% ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้นสูงสุดนับตั้งแต่ปี 1994 ในทำนองเดียวกัน มีการกล่าวถึงการปรับขึ้นจาก 50bp เป็น 75bp ในเดือนกรกฎาคม แม้ว่าจะมีการกล่าวว่าการเพิ่มขึ้น “มากผิดปกติ” เช่นวันนี้จะไม่เกิดขึ้นบ่อยในอนาคต
อัตราที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วนี้เป็นความพยายามอย่างต่อเนื่องของ FED ในการควบคุมอัตราเงินเฟ้อ ซึ่งอยู่ที่ 8.6% ซึ่งเป็นระดับที่เราไม่ได้เห็นมาเป็นเวลา 41 ปีในปี 1981
Jerome Powell ประธาน FED เน้นย้ำในการแถลงข่าวหลังการประกาศ ความมุ่งมั่นอย่างต่อเนื่องในการลดงบดุลและลดอัตราเงินเฟ้อลงสู่เป้าหมาย 2% ทำให้ราคามีเสถียรภาพและกลับสู่ระดับเศรษฐกิจก่อนเกิดโรคระบาดโดยไม่กระทบต่อการจ้างงาน โดยกล่าวว่า ตลาดแรงงานยังคงตึงตัวมาก โดยมีอัตราการว่างงานใกล้ระดับต่ำสุดในรอบ 50 ปี ตำแหน่งงานว่างที่ระดับสูงเป็นประวัติการณ์ และการเติบโตของเงินเดือนที่สูง เขาเสริมว่าในช่วง 3 เดือนที่ผ่านมา การจ้างงานเพิ่มขึ้นโดยเฉลี่ย 408k งานต่อเดือน ซึ่งต่ำกว่าค่าเฉลี่ยแต่ยังคงแข็งแกร่ง
“เรากำลังพยายามบรรลุอัตราเงินเฟ้อ 2% ซึ่งสอดคล้องกับตลาดแรงงานที่แข็งแกร่ง นั่นคือสิ่งที่เรากำลังพยายามทำ” – “อัตราเงินเฟ้อยังคงเพิ่มสูงขึ้น ซึ่งสะท้อนถึงความไม่สมดุลของอุปสงค์และอุปทานที่เกี่ยวข้องกับโรคระบาด ราคาพลังงานที่สูงขึ้น และแรงกดดันด้านราคาที่กว้างขึ้น” -J.Powell, ประธาน FED
FED ย้ำว่าเป็นเรื่องยากมากขึ้นที่จะดำเนินตามแผนเพื่อบรรลุวัตถุประสงค์ที่ต้องการต่อไป เนื่องจากมีปัจจัยที่ไม่อยู่ภายใต้การควบคุมแต่ไม่ได้มีเจตนาให้เกิดภาวะถดถอยแต่อย่างใด โดยระบุว่านโยบายดังกล่าวได้ถูกปรับใช้และดำเนินการต่อไป
ท่ามกลาง การตัดสินใจต่างๆ เกี่ยวกับการดำเนินการตามนโยบายการเงิน คณะกรรมการได้เพิ่มช่วงเป้าหมายสำหรับอัตราเงินกองทุนของรัฐบาลกลางจาก 3/4% เป็นเพิ่มขึ้น 1-1/2% ในช่วงเป้าหมาย โดยย้ำว่าการเพิ่มขึ้นนั้นคาดว่าจะมีความเหมาะสม มุ่งมั่นที่จะเปิดการซื้อขายในตลาดตามความจำเป็น เพื่อให้อยู่ในช่วงเป้าหมาย 1-1/2% ถึง 1-3/4%
“เราเห็นการเติบโตของงานชะลอตัว แต่ยังอยู่ในระดับที่ค่อนข้างแข็งแกร่ง เราเห็นเศรษฐกิจชะลอตัวเล็กน้อย แต่ก็ยังมีระดับการเติบโตที่ดี”.-J.Powell
ในระหว่างการประชุม FED ได้เปิดเผย การคาดการณ์ทางเศรษฐกิจใหม่: GDP สำหรับปี 2022 ลดลงเหลือ 1.7% อัตราดอกเบี้ยหลักอยู่ที่ 3.4% ภายในสิ้นปีนี้ อัตราการว่างงานเพิ่มขึ้นเป็น 3.7% อัตราเงินเฟ้อ PCE สำหรับปีนี้เพิ่มขึ้นเป็น 5.2% ในขณะที่อัตราเงินเฟ้อพื้นฐานคาดว่าจะอยู่ที่ 4.3%
- อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลอายุ 10 ปีลดลง -17.6bps มาที่ 3.307% เช่นเดียวกับอัตราผลตอบแทน 2 ปีที่ -21.5bps มาที่ 3.22% อัตราผลตอบแทนพันธบัตรลดลง -9.2bps มาอยู่ที่ 3.338%
- S&P 500 เพิ่มขึ้น 1.42%, Nasdaq 100 +2.49%, Dow Jones -1.0%
- EURUSD +0.28% ที่ 1.0443 ,USDCAD -0.49% ที่ 1.2890, Cable +1.54% ที่ 1.2178, USDJPY -1.21% อยู่ที่ 133.83
- ทอง เพิ่มขึ้น 1.51% เป็น 1836.0 เงิน +3.20% เป็น 21.72 แพลตตินัม +2.72% เป็น 1864.8
- Bitcoin ลดลง -8.16%, ETH -13.18% – ทั้งคู่มองเห็นแท่งเทียน hammer ในกราฟรายวัน
Powell กล่าวว่าพวกเขาจะไม่หยุดขึ้นอัตราดอกเบี้ยจนกว่าพวกเขาจะเห็นหลักฐานชัดเจนว่าอัตราเงินเฟ้อกำลังชะลอตัว
คลิกเพื่อดู ปฏิทินเศรษฐกิจ
Aldo Weidner Zapien
Market Analyst – HF Educational Office – Mexico
คำเตือน: เนื้อหานี้ถูกจัดทำขึ้นเพื่อการสื่อสารการตลาดทั่วไป เพื่อเป็นการให้ข้อมูลข่าวสารเท่านั้น และไม่ถือเป็นการวิจัยเพื่อการลงทุนอิสระ ไม่มีส่วนหนึ่งส่วนใดของการสื่อสารนี้ที่ประกอบด้วย หรือควรถูกพิจารณาว่าประกอบด้วย คำแนะนำการลงทุน หรือการชักชวนลงทุน หรือการชักชวนเพื่อวัตถุประสงค์ของการซื้อหรือขายตราสารทางการเงินใดๆ ข้อมูลทั้งหมดถูกรวบรวมจากแหล่งที่เชื่อถือได้ และทุกข้อมูลประกอบด้วยตัวบ่งชี้ผลงานในอดีต ไม่ได้เป็นการรับประกันหรือเป็นตัวบ่งชี้ที่น่าเชื่อถือสำหรับผลงานในอนาคต ผู้ใช้พึงทราบว่าการลงทุนใดๆ ในผลิตภัณฑ์ที่ใช้ Leveraged มีความไม่แน่นอนในระดับหนึ่ง และการลงทุนในลักษณะนี้มีความเกี่ยวข้องกับความเสี่ยงที่สูง ซึ่งผู้ใช้ต้องรับผิดชอบแต่เพียงผู้เดียว ทางเราไม่รับผิดชอบต่อความสูญเสียใดๆ ที่เกิดจากการลงทุนโดยใช้ข้อมูลที่เกิดจากการสื่อสารนี้ การสื่อสารนี้จะต้องไม่ถูกผลิตซ้ำหรือแจกจ่ายต่อ โดยไม่ได้รับอนุญาตเป็นลายลักษณ์อักษรจากทางเรา
ที่มา:
- https://www.youtube.com/watch?v=Azr9FRuFED0&t=3829s&ab_channel=FederalReserve
- https://www.federalreserve.gov/mediacenter/files/FOMCpresconf20220615.pdf
- https://www.federalreserve.gov/monetarypolicy/files/fomcprojtabl20220615.pdf
- https://www.federalreserve.gov/newsevents/pressreleases/monetary20220615a1.htm
