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过去的加息已经开始影响企业和家庭支出，从 2023 年中期到 2024 年中期，经济基本处于停滞状态，个别国家出现轻微衰退。在欢迎近期通胀下降并表示经济已实现供需平衡后，加拿大央行正逐步迈向货币政策转向。 昨天，加拿大央行维持隔夜利率目标在5.00%，符合市场预期。央行在政策声明中强调了对通胀风险挥之不去的担忧，并指出“如有需要，随时准备进一步提高政策利率”。然而，加拿大央行援引最近的统计数据显示，加拿大经济“不再存在过度需求”。预计这一趋势将有助于降低各种商品和服务价格的通胀压力。这些发现表明经济环境发生了微小但重要的变化，这可能预示着央行未来政策行动的变化。然而，市场评估转折点即将到来，目前预计降息将在 2024 年 3 月或 4 月发生。 与此同时，加拿大国际投资和资本市场银行表示，预计英国央行将比美联储和欧洲央行（6月左右）更早降息（5月左右）。他们表示，2024年将在很大程度上决定经济增长下滑的持续时间和严重程度，以及央行的宽松政策。预计美国、欧元区和英国 2024 年的经济增长将远低于 1.0%，确保通胀稳定回到目标水平。今年央行降息的步伐可能会比当前市场预期快得多。英国经济预计增长 0.3%，欧元区经济也是如此；预计到 2025 年两者都会增长 1.1%。 在英国，随着劳动力市场持续疲软以及过去的加息进一步给家庭带来压力，消费者需求预计将面临压力。因此，2024 年增长可能会放缓，这反过来将有助于刺激通胀下降。如果英国央行引领降息周期，英国债券收益率将比欧元区和美国债券下降得更快，从而给英镑带来压力。 技术分析 英镑兑加元交叉货币对在 2023 年全年上涨超过 4%，2 月份创下低点 1.6076，7...

一年前 ChatGPT 的推出引发了生成式 AI 热潮，进一步增强了 Nvidia 的市场地位。新的人工智能技术需要比标准处理器更密集的计算。这为英伟达提供了机会。当新的人工智能技术在过去十年中开始出现时，这家科技公司已经是占主导地位的图形芯片制造商。英伟达强大的处理器现在运行着大多数支持生成式人工智能革命的数据中心。 去年 11 月初，Nvidia 推出了 H200 计算平台，旨在训练和部署支持生成式 AI 爆炸式增长的 AI 模型。 H200 是首款使用 HBM3e 先进内存技术的 GPU。该事件当时推高了英伟达的股价。云服务提供商亚马逊网络服务、微软 Azure 和 Alphabet...

英国央行行长安德鲁·贝利和另外两名政策制定者告诉财政部特别委员会，银行利率有可能在较长时间内暂停在 5.25% 后，英镑兑大多数其他货币走强。货币政策委员会成员凯瑟琳·曼也出席了会议，她警告称，通胀可能持续更长时间，因此需要收紧货币政策。货币政策委员会的戴夫·拉姆斯登表示，他不排除未来进一步提高银行利率的可能性。 该言论推高了英国债券收益率，并引发英国和德国两年期债券收益率差距扩大2.0%。收益率差异仍然是欧元兑英镑汇率的主要驱动因素。 英国10年期金边债券收益率接近4.1%，仍接近5月19日以来的最低水平，投资者等待财政部长杰里米·亨特今天公布的预算更新。与此同时，英国最近的数据显示10月份零售销售意外下降，通胀压力有所缓解，增强了人们对英国央行可能考虑在来年降息的预期。目前，市场预计 2024 年全年可能降息 80 个基点，高于上周的 60 个基点。尽管市场情绪发生变化，但行长安德鲁·贝利周一警告称，谈论降息还为时过早，这表明有关此事的讨论可能需要推迟。央行显然对此感到不安，因为这与控制通胀的努力背道而驰，而且似乎对降息押注不断增加越来越感到不安。 技术分析 欧元兑英镑形成上升楔形形态。在周二的交易中，该交叉货币对下跌-0.5%，并试图接近上周的低点 0.8688。总体而言，价格仍位于 200 日EMA均线上方。只要 0.8649 支撑位保持不变，欧元兑英镑预计将进一步反弹。目前从 0.8491 开始的上涨为 FE61.8% 。 下行方面，突破0.8688支撑位将表明短期见顶并将偏向转回下行。 RSI 为中性，位于 50，MACD 呈现背离。 点击这里以浏览我们的经济日历 Ady Phangestu 市场分析师 – HF教育办公室 – 印尼 风险免责声明：本网站的内容仅作为一般性的营销交流用途，仅供参考并不构成独立的投资研究。本网站的任何内容均不包含或不应被视为用于买卖任何金融工具的投资建议。本网站提供的信息均来自信誉良好的金融资源，内容中任何包含过去表现指标的信息均不能或可靠地指示未来的表现。所有用户应了解任何有关杠杆产品的投资都具有一定程度的不确定性。这种性质的投资都涉及高风险而所有用户应对此承担全部责任。我们不承担用户对于本网站提供的信息进行的任何投资所造成的任何损失。未经我们事先的书面许可，本网站的任何内容都不得私自转载或复制。

周二美国主要股指收盘下跌，此前联邦公开市场委员会(FOMC)透露，所有政策制定者都同意货币政策应在一段时间内保持限制性，而一些令人失望的企业盈利结果令整体市场承压。此外，半导体股在周一大幅上涨后下跌。 US30 收盘下跌-0.18%，英特尔公司下跌-2.47%。由于 Sirius XM Holdings 下跌 -5.64%，US100 指数下跌 -0.58%。 US500 指数下跌 -0.20%，而 Jacobs Solutions 的 2024 年调整后 EBITDA 预测低于共识，股价暴跌 -8.69%。标准普尔 11 个板块中有 7 个板块收低，其中科技、房地产和消费板块领跌。 10 月 31 日至 11...

可可价格昨天大幅下滑，打破了之前的涨幅并大幅收跌。英镑周二大幅上涨引发伦敦可可长期平仓，随后纽约可可获利了结。随着价格进一步下跌，止损卖盘增加，可可价格大幅收跌。 由于可可供应有限以及对当前可可产量无法满足供应以避免全球赤字的担忧，可可价格最近受到支撑。此前可可价格走强还受到非洲大部分主要可可生产国强降雨影响，导致植物病害发生，产量减少，果实、叶芽和树干出现病害。 整个 2023 年，可可价格主导了农产品的峰值，截至 2023 年 1 月，可可价格上涨了 58% 以上。周二的交易中，可可创下 4106 点的 45 年新高，随后大幅下跌至略高于 3900 点。农产品的看涨趋势开始了随着2022年11月突破2417高位，尽管经历了几次调整，但由于全球供应过剩，价格从未逆转触及200日均线。当然，这是受到厄尔尼诺恶劣天气造成的长期担忧的影响。 尽管日线出现看跌吞没模式，但从技术上讲，下跌尚未表明任何延续，但可能会出现一些调整来中和价格。下行方面，3758 点为支撑位，26 日均线（红线）将抵制空头称霸的企图。它位于 3369-4106 FR50%回撤的范围内。只有当价格移动到重要支撑位 3369 的下方时才会发生趋势变化，而这需要时间。由于可可等农产品深受天气和运输因素的影响，因此价格往往保持不变。 RSI确实表明超买，甚至MACD也表明同样的情况。投资者可能会倾向于等待价格出现下行走势，然后再出价买入。 国际可可组织 (ICCO) 报告称，2022/23 年全球可可产量同比增长...

日元兑美元汇率跌至151，为1990年以来的最低水平，原因是美联储的鹰派暗示可能会扩大美国和日本之间的利差，多年来对日元造成压力。日元还受到日本央行 11 月份政策声明的影响，该声明承诺耐心维持宽松的货币环境，但没有采取任何有意义的行动来实现政策正常化。日本央行将政策利率维持在-0.1%，将10年期日本国债收益率目标维持在0%左右，同时对收益率曲线控制策略进行了小幅调整。央行将 1% 重新定义为宽松的“上限”，而非硬性限制，并取消了通过无限量购买债券来维持这一水平的承诺。 日本央行行长植田和男强调对日本货币政策持谨慎立场，并承认在做出任何调整之前需要更多证据。他表示，通胀趋势将逐渐接近2%。但他们希望等到他们更加确信可持续实现价格目标即将到来时再采取行动。 他重申，“在此之前，我们将维持负利率和收益率曲线控制框架。” 与此同时，日本服务业士气晴雨表意外从上月的49.9降至2023年10月的49.5，低于市场预期的50.1。最新数据显示1月份以来的最低水平，因非制造业下降导致企业趋势指标下降，同时就业指标也下降。此外，家庭预算趋势指标保持稳定，住房相关项目的下降抵消了食品相关项目的增长。与此同时，10月份经济前景指数从9月份的49.5跌至10个月低点48.4，反映出人们对经济在面临持续物价压力的情况下可持续复苏能力的担忧。 技术分析 在美元兑日元整体走势中，目前最关注的焦点是151.94阻力位（2022年高点）。拒绝151.94，随后持续突破145.07（阻力位转为支撑位），将宣告自127.21的上涨已完成，并转而看跌137.24支撑位及下方的前景。然而，持续突破151.94将确认长期上升趋势的恢复。下一个目标是 FE61.8% 预测的 102.59-151.94 回撤的 127.21 和 157.71。 盘中偏向保持中性，前景不变。只要守住148.80支撑位，预计将进一步反弹。强势突破 151.72 高点将恢复更大的上升趋势。然而，若果断突破148.80，则表明对151.94关键阻力位的拒绝，并进一步跌破147.28支撑位。 点击这里以浏览我们的经济日历 Ady Phangestu 市场分析师 – HF教育办公室 – 印尼 风险免责声明：本网站的内容仅作为一般性的营销交流用途，仅供参考并不构成独立的投资研究。本网站的任何内容均不包含或不应被视为用于买卖任何金融工具的投资建议。本网站提供的信息均来自信誉良好的金融资源，内容中任何包含过去表现指标的信息均不能或可靠地指示未来的表现。所有用户应了解任何有关杠杆产品的投资都具有一定程度的不确定性。这种性质的投资都涉及高风险而所有用户应对此承担全部责任。我们不承担用户对于本网站提供的信息进行的任何投资所造成的任何损失。未经我们事先的书面许可，本网站的任何内容都不得私自转载或复制。